This article analyzes the impact of income inequality on environmental policy in the presence of green
consumers. We first perform an empirical analysis using a panel of European countries over the period 1995-2021. The results show a negative relationship between inequality and public environmental expenditure, which is weaker with higher inequality. We also find a negative correlation between environmental expenditure
and green consumption, that highlights the substitutable nature of the relationship between the two variables.
We next develop a model with two main ingredients: citizens with different income capacities have access to two commodities that differ in terms of environmental impact, and they vote on the environmental policy.
In equilibrium, the population is divided into two groups, conventional vs green consumers. An increase in inequality raises the marginal cost of policy through size and composition effects. The higher the equilibrium tax, the larger the overall effect. This provides us with an explanation of the main empirical result.

This paper analyzes the adoption of Carbon Capture and Storage (CCS) in the cement industry, a hard-to-abate sector, by modeling firms’ strategic choices of adoption timing as a continuous-time game under Cournot competition. The model considers a polluting technology whose cost increases over time due to the social cost of carbon, and a clean CCS technology involving a fixed sunk cost.
We find that imperfect competition in the cement sector delays CCS adoption, with a Pareto-dominant Nash equilibrium corresponding to simultaneous adoption.
We examine two types of public policies to correct this inefficiency: a subsidy on the fixed cost of CCS and a time-dependent subsidy on profit flows. While both instruments can lead to socially optimal adoption, the fixed-cost subsidy is easier to implement but more expensive.
Our numerical application shows that, in the absence of policy intervention, CCS adoption is delayed by ten years relative to the social optimum. To achieve the optimal timing, the fixed-cost subsidy would need to cover about 70\% of the investment cost, while the time-dependent subsidy would be roughly three times less expensive.

There is a growing consensus that policies such as carbon taxes are needed to improve environmental performance. We propose a theoretical framework and a model to examine how environmental concerns determine political support for carbon taxation and the incentives for the poor to revolt, replace the incumbent government, and achieve a fairer distribution of income. Our main result is that the incentive to revolt is an inverted U-shaped function of environmental performance. On the empirical side, we construct a normalized Social Unrest Index (SUI) based on riots and battles data from the ACLED database. Then, we analyze the determinants of SUI in a panel of 211 countries between 1997 and 2022 including a quadratic term of the EPI index (Yale University). We find an inverted U-shaped relationship that is robust in all the specifications tested. In autocratic regimes, as EPI rises from 30% to 40%, SUI predicted average almost doubles from 12.8% to 20.4%, while it falls at higher EPI levels. Our results have important policy implications.

This study investigates whether income inequality within a population influences the health effects of pollution. Specifically, we empirically estimate the causal impact of particulate matter (PM10) on mortality in France, using wind direction as an instrumental variable, and explore how income inequality modifies this relationship. Our findings reveal a statistically and economically significant impact of pollution exposure on the mortality of individuals aged 50 or older, which intensifies in municipalities with higher levels of income inequality. More precisely, while the effect of PM10 is not significant in municipalities with the lowest levels of disparities, it is significant for the others and increases with the level of inequality within the municipalities. The impact of PM$_{10}$ on the mortality of individuals aged 50 or older in the top 33% of municipalities with the highest inequality is up to twice as large as in municipalities with intermediate levels of inequality. This result is particularly striking given that it concerns a country like France, which has relatively low income inequality. To provide a comprehensive understanding of the potential underlying mechanisms, we develop a theoretical model and empirically test its predictions. We conclude that the observed variation in vulnerability to pollution across municipalities, stratified by inequality levels, could have been but is not attributable to differences in public health expenditure, pollution exposure (between and within municipalities), or poverty prevalence and intensity. Our results suggest that inequality plays a significant role in environmental health, worthy of further research.

We analyze the impact of agricultural productivity growth on tropical deforestation. Our dynamic model of forest-to-farmland conversion incorporates costs and market constraints on agricultural output, emphasizing that productivity growth, rather than its absolute level, shapes deforestation patterns. Addressing the Jevons’ paradox and Borlaug hypothesis, the model predicts that rising agricultural productivity, reflected by declining fertilizer price growth, has an ambiguous effect on deforestation. Using tropical forest loss data (2000-2022) and fertilizer price variations, we find a negative correlation between fertilizer price growth and deforestation, particularly in regions with high market potential. Without the 10% annual rise in fertilizer prices over the period, deforestation rates would have been 57% faster, representing 6.6 million additional hectares annually. Conversely, the 3% annual increase in crop prices has a minimal impact on deforestation. Our results highlight that protected areas do not mitigate the adverse effects of fertilizer price growth on deforestation.

Cet article analyse l’impact des inégalités de revenus sur la politique environnementale en présence de consommation verte. Nous effectuons tout d’abord une analyse empirique à partir d’un panel de pays européens sur la période 1995-2021. Les résultats montrent une relation négative entre les inégalités et les dépenses publiques en matière d’environnement, qui s’affaiblit lorsque les inégalités sont plus importantes. Nous constatons également une corrélation négative entre les dépenses environnementales et la consommation verte, ce qui met en évidence la nature substituable de la relation entre ces deux variables. Nous développons ensuite un modèle comportant deux éléments principaux : les citoyens ayant des capacités de revenu différentes ont accès à deux produits qui diffèrent en termes d’impact environnemental, et ils votent sur la politique environnementale. À l’équilibre, la population est divisée en deux groupes, les consommateurs conventionnels et les consommateurs verts. Une augmentation des inégalités augmente le coût marginal de la politique par le biais d’effets de taille et de composition. Plus la taxe d’équilibre est élevée, plus l’effet global est important. Cela nous fournit une explication du principal résultat empirique.

L’article examine si les hommes et les femmes contribuent différemment à l’empreinte carbone (émissions de GES liées à la consommation). Si les femmes ont en moyenne une empreinte carbone plus faible que celle des hommes, l’effet pur du genre est difficile à évaluer car le genre est corrélé avec des déterminants connus de l’empreinte carbone, tels que le revenu, la taille et la composition du ménage. Nous passons en revue les rares données disponibles dans la littérature, avec des conclusions équivoques.

En utilisant l’empreinte carbone des ménages français, nous montrons que regrouper des ménages de taille et de composition différentes ne permet pas d’obtenir des estimations fiables de l’effet du genre sur l’empreinte carbone. Notre stratégie empirique se concentre donc sur les ménages d’une seule personne. Grâce à des régressions multi-variées, nous constatons que, toutes choses égales par ailleurs, il n’y a pas de différence significative entre les hommes et les femmes célibataires, à condition qu’ils soient âgés de moins de 80 ans. Les femmes de plus de 80 ans émettent moins que leurs homologues masculins, une différence qui peut être attribuée à leur très faible utilisation de la voiture.

Cet article analyse l’adoption du captage et stockage du carbone (CSC) dans l’industrie du ciment, un secteur difficile à décarboner, en modélisant les choix stratégiques des entreprises concernant le moment de l’adoption comme un jeu en temps continu sous concurrence à la Cournot. Le modèle considère une technologie polluante dont le coût augmente avec le coût social du carbone, et une technologie propre avec CSC impliquant un coût fixe irréversible.

Nous montrons que la concurrence imparfaite dans le secteur du ciment conduit à un retard d’adoption du CSC, avec un équilibre de Nash Pareto-dominant correspondant à une adoption simultanée.

Nous étudions deux types de politiques publiques pour corriger cette inefficience : une subvention sur le coût fixe du CSC et une subvention dépendant du temps sur les flux de profit. Bien que les deux instruments permettent d’atteindre l’issue socialement souhaitable, la subvention sur le coût fixe est plus simple à mettre en œuvre mais plus coûteuse.

Notre application numérique montre qu’en l’absence d’intervention publique, l’adoption du CSC est retardée de dix ans par rapport au calendrier socialement optimal. Pour atteindre ce dernier, la subvention sur le coût fixe devrait couvrir environ 70 % de l’investissement, tandis que la subvention temporelle serait environ trois fois moins onéreuse.

There is a growing consensus that policies such as carbon taxes are needed to improve environmental performance. We propose a theoretical framework and a model to examine how environmental concerns determine political support for carbon taxation and the incentives for the poor to revolt, replace the incumbent government, and achieve a fairer distribution of income. Our main result is that the incentive to revolt is an inverted U-shaped function of environmental performance. On the empirical side, we construct a normalized Social Unrest Index (SUI) based on riots and battles data from the ACLED database. Then, we analyze the determinants of SUI in a panel of 211 countries between 1997 and 2022 including a quadratic term of the EPI index (Yale University). We find an inverted U-shaped relationship that is robust in all the specifications tested. In autocratic regimes, as EPI rises from 30% to 40%, SUI predicted average almost doubles from 12.8% to 20.4%, while it falls at higher EPI levels. Our results have important policy implications.

Cette étude examine si les inégalités de revenu au sein d’une population influencent les effets sanitaires de la pollution. Plus précisément, nous estimons empiriquement l’impact causal des particules fines (PM10) sur la mortalité en France en utilisant la direction du vent comme variable instrumentale et explorons comment les inégalités de revenu modifient cette relation. Nos résultats révèlent un effet statistiquement et économiquement significatif de l’exposition à la pollution sur la mortalité des individus âgés de 50 ans ou plus, qui s’intensifie dans les municipalités où les inégalités de revenu sont plus marquées. Plus précisément, l’effet des PM10 n’est pas significatif dans les municipalités où les disparités sont les plus faibles, tandis qu’il devient significatif dans les autres et augmente avec le niveau d’inégalité. L’impact des PM10 sur la mortalité des individus âgés de 50 ans ou plus dans les communes les plus inégales (33%) est jusqu’à deux fois plus élevé que dans les municipalités avec un niveau d’inégalité intermédiaire. Ce résultat est particulièrement frappant dans un pays comme la France, où les inégalités de revenu restent relativement faibles. Afin de mieux comprendre les mécanismes sous-jacents, nous développons un modèle théorique et testons empiriquement ses prédictions. Nous concluons que la variation observée de la vulnérabilité à la pollution entre municipalités, en fonction du niveau d’inégalité, ne peut être attribuée à des différences de dépenses de santé publique, d’exposition à la pollution (entre et au sein des municipalités) ou de prévalence et d’intensité de la pauvreté. Nos résultats suggèrent que les inégalités jouent un rôle significatif en matière de santé environnementale, justifiant des recherches approfondies sur le sujet.

Comment l’information et la sensibilisation à l’environnement interagissent-elles pour améliorer la qualité de l’environnement en modifiant le comportement des consommateurs et les stratégies des entreprises ? Cet article apporte des éclaircissements théoriques en utilisant un modèle de différenciation original dans un cadre général dont les cas spécifiques ont été étudiés précédemment. Du côté de la demande, seuls les consommateurs informés différencient la qualité des produits bruns de celle des produits verts, tandis que les consommateurs non informés les considèrent comme des substituts parfaits. En outre, tous les consommateurs informés valorisent le produit vert et dévalorisent le produit brun en raison d’un effet d’aversion, mais ils sont hétérogènes en ce qui concerne leur sensibilisation à l’environnement. Du côté de l’offre, deux entreprises proposent des qualités environnementales différentes et se font concurrence par les prix. Nous considérons deux types de campagnes environnementales : l’une qui augmente le nombre de consommateurs informés et l’autre qui accroît la conscience environnementale des consommateurs informés. Nous montrons que ces campagnes déterminent de manière cruciale trois configurations de marché : segmenté ; fragmenté, avec un produit brun qui attire à la fois les consommateurs non informés et une fraction des consommateurs informés ; et couvert. En supposant que le comportement le plus écologique des consommateurs soit l’abstention, nous constatons que les deux campagnes ne conduisent pas toujours à une meilleure qualité environnementale ; autrement dit, une situation dans laquelle tous les consommateurs sont informés et certains très sensibilisés à l’environnement n’est pas nécessairement la situation la plus écologique. En fonction de l’effet d’aversion, du budget de l’organisateur de la campagne et de la rentabilité relative, les campagnes d’information et de sensibilisation doivent être soigneusement combinées pour obtenir la meilleure qualité  environnementale possible.

La transition énergétique nécessite de grandes quantités de matières premières pour construire les infrastructures nécessaires à l’approvisionnement en électricité à partir de sources renouvelables. Dans le même temps, les politiques climatiques poussent certaines infrastructures fossiles hors du marché, générant ainsi des actifs échoués. Cependant, les infrastructures mises hors service constituent un stock de “scrap” à partir duquel des matériaux peuvent être récupérés et recyclés pour développer les infrastructures destinées aux énergies renouvelables. Nous utilisons un modèle dynamique stylisé dans lequel le taux de démantèlement est une variable de contrôle : il réduit les infrastructures fossiles disponibles pour la production d’énergie, mais augmente également la quantité de “scrap” pouvant être recyclée. Grâce à ce modèle, nous étudions tout d’abord l’effet des possibilités de recyclage sur le démantèlement et sur l’extraction des ressources fossiles et minérales. Ensuite, nous pouvons caractériser pleinement la dynamique du stock de “scrap”. Le recyclage des infrastructures fossiles mises hors service atténue le problème des actifs échoués, tout en limitant la hausse du prix des matériaux vierges.